摘
要
近年来，我国资本市场监管逐步向“放松管制、加强监管”的方向转变，证券交易所一线监管的主体地位确立。非处罚性监管是指证监会、交易所等监管主体对资本市场违规行为进行监管的一类措施，和行政处罚法等法律规定的行政处罚有所区别。非处罚性监管主要
是
对上市公司重大事项公告、并购重组事项、定期报告的信息披露进行监管。交易所发现未达到行政处罚标准的相关问题时，发出函件提醒该公司对信息进行补充披露或进一步说明。本文
通过分析上市公司非处罚性监管的现状来找出其中存在的问题，并对这些问题提出了提高回函要求、完
上市公司非处罚性监管存在的问题与对策研究-7242字.docx